Estratégia de negociação pivots

Pivot Point Trading.

O uso de pontos de pivô como uma estratégia de negociação tem sido em torno de um longo tempo e foi originalmente usado por comerciantes do chão.

Esta foi uma maneira simples e agradável para os comerciantes do chão ter alguma idéia de onde o mercado estava indo no decorrer do dia com apenas alguns cálculos simples.

O ponto de pivô é o nível no qual a direção do mercado muda para o dia. Usando uma aritmética simples e os dias anteriores de alta, baixa e fechada, uma série de pontos são derivados. Esses pontos podem ser um suporte crítico e níveis de resistência. O nível de pivô, suporte e níveis de resistência calculados a partir disso são coletivamente conhecidos como níveis de pivô.

Todos os dias, o mercado que você está seguindo tem um aberto, alto, baixo e um fechamento para o dia (alguns mercados, como o forex, são 24 horas, mas geralmente usam 5pm EST como o aberto e fechado). Esta informação contém basicamente todos os dados que você precisa para usar pontos de pivô.

A razão pela qual os pontos de pivô são tão populares é que eles são preditivos em oposição ao atraso. Você usa as informações do dia anterior para calcular potenciais pontos de viragem para o dia em que você está prestes a negociar (presente).

Porque tantos comerciantes seguem pontos de pivô, você encontrará frequentemente que o mercado reage nesses níveis. Isso lhe dá uma oportunidade para negociar.

Antes de entrar em como você calcula os pontos de pivô, eu só quero salientar que coloquei uma calculadora online e uma versão de desktop realmente elegante que você pode baixar gratuitamente.

Se você preferir trabalhar o pivô apontar por si mesmo, a fórmula que uso é abaixo:

Resistência 3 = Alta + 2 * (Pivô - Baixo)

Resistência 2 = Pivô + (R1 - S1)

Resistência 1 = 2 * Pivô - Baixo.

Pivot Point = (High + Close + Low) / 3.

Suporte 1 = 2 * Pivô - Alto.

Suporte 2 = Pivô - (R1 - S1)

Suporte 3 = Baixo - 2 * (Alto - Pivô)

Como você pode ver da fórmula acima, apenas tendo os dias anteriores altos, baixos e fechados, você acabou terminando com 7 pontos, 3 níveis de resistência, 3 níveis de suporte e o ponto de pivô real.

Se o mercado abrir acima do ponto de pivô, então o viés para o dia é longo. Se o mercado abrir abaixo do ponto de pivô, então o viés para o dia é para negociações curtas.

Os três pontos de pivô mais importantes são R1, S1 e o ponto de pivô real.

A idéia geral por trás dos pontos de pivô de negociação é buscar uma reversão ou ruptura de R1 ou S1. No momento em que o mercado chega a R2, R3 ou S2, S3, o mercado já será sobrecompra ou sobrevenda e esses níveis devem ser usados ​​para saídas em vez de entradas.

Um conjunto perfeito seria para o mercado abrir acima do nível de pivô e, em seguida, ficar ligeiramente em R1, então vá para o R2. Você entraria em uma pausa de R1 com um alvo de R2 e se o mercado fosse realmente forte, feche a metade em R2 e alimente o R3 com o restante da sua posição.

Infelizmente, a vida não é tão simples e temos que lidar com cada dia de negociação da melhor maneira possível. Escolhi um dia aleatoriamente da semana passada e o que se segue são algumas idéias sobre como você poderia negociar esse dia usando pontos de pivô.

No dia 12 de agosto, o Euro / Dólar (EUR / USD) apresentou o seguinte:

Resistência 3 = 1.2377.

Resistência 2 = 1,2337.

Resistência 1 = 1,2293.

Pivot Point = 1.2253.

Suporte 1 = 1.2209.

Suporte 2 = 1.2169.

Suporte 3 = 1.2125.

Dê uma olhada na tabela de 5 minutos abaixo:

A linha verde é o ponto de pivô. As linhas azuis são os níveis de resistência R1, R2 e R3. As linhas vermelhas são níveis de suporte S1, S2 e S3.

Há muitas maneiras de trocar este dia usando pontos de pivô, mas devo orientá-lo através de alguns deles e discutir por que alguns são bons em certas situações e por que alguns são ruins.

The Breakout Trade.

No início do dia estávamos abaixo do ponto de pivô, então nosso preconceito é para negócios curtos. Um canal formado para que você estivesse procurando uma saída do canal, de preferência para a desvantagem. Neste tipo de comércio, você teria sua ordem de entrada de venda logo abaixo da linha de canal inferior com uma ordem de parada acima da linha de canal superior e um alvo de S1. O problema neste dia foi que, S1 estava muito perto do nível de breakout e não havia apenas carne suficiente no comércio (13 pips). Esta é uma boa técnica de entrada para você. Só porque não era adequado neste dia, não significa que não será adequado no dia seguinte.

The Pullback Trade.

Esta é uma das minhas configurações preferidas. O mercado passa por S1 e depois puxa para trás. Uma ordem de entrada é colocada abaixo do suporte, que neste caso foi a mais recente baixa antes do pullback. Uma parada é então colocada acima do pullback (o último pico mais recente) e um alvo definido para S2. O problema novamente, neste dia foi que o objetivo do S2 era fechar, e o mercado nunca tirou o suporte anterior, o que nos diz que, o sentimento do mercado está começando a mudar.

Breakout of Resistance.

À medida que o dia avançava, o mercado começou a voltar para S1 e formou um canal (área de congestionamento). Esta é outra boa configuração para um comércio. Uma ordem de entrada é colocada logo acima da linha superior do canal, com uma parada logo abaixo da linha do canal inferior e o primeiro alvo seria a linha de pivô. Se você estiver negociando mais de uma posição, então você fecharia a metade da sua posição à medida que o mercado se aproxima da linha de pivô, aperte sua parada e depois assista a ação do mercado nesse nível. Como aconteceu, o mercado nunca parou e seu segundo alvo tornou-se R1. Isso também foi facilmente alcançado e eu teria fechado o resto do cargo nesse nível.

Estratégia avançada.

Como mencionei anteriormente, existem muitas maneiras de negociar com pontos de pivô. Um método mais avançado é usar a cruz de duas médias móveis como uma confirmação de uma ruptura. Você pode usar combinações de indicadores para ajudá-lo a tomar uma decisão. Pode ser a cruz de duas médias e também o MACD deve estar no modo de compra. Mexa com alguns dos seus indicadores favoritos, mas lembre-se de que o sinal é uma ruptura de um nível e os indicadores são apenas confirmações.

Nós nem chegamos a padrões em torno de níveis ou falhas pivô, mas esse não é o ponto desta lição. Eu apenas quero apresentar outra maneira possível para você trocar.

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Estratégia de Negociação Baseada na Análise de Pontos Pivotados.

Introdução.

A análise de Pontos Pivot (PP) é uma das estratégias mais simples e eficazes para mercados de alta volatilidade intradiária. Foi usado tão cedo quanto nos tempos do précomputador, quando os comerciantes que trabalhavam em ações não podiam usar qualquer equipamento ADP, exceto para contar quadros e aritômetros. A análise deste tipo pode ser encontrada em vários artigos sobre análise técnica nas seções dedicadas às excursões na história. A principal vantagem dessa técnica é a eficiência computacional que permite que os comerciantes façam cálculos mentalmente ou em uma folha de papel.

Uma vez que quatro operações aritméticas são usadas em cálculos, todo comerciante que usa esta técnica sempre quis outrunar os concorrentes ou, pelo menos, "calcular". Correspondentemente, existem muitas fórmulas para calcular pontos de pivô e níveis de suporte / resistência (ver exemplos na tabela abaixo).

Possíveis fórmulas para calcular PP.

GAMA: Alta - Baixa.

RANGE%: (High - Low) / (Close Anterior)

Alterar: Fechar - Anterior Fechar.

Alterar%: (Fechar - Fechar Anterior) / (Anterior)

Cálculo: ABS (CLOSE - OPEN) / RANGE.

Pontos Pivot Woodie.

R4 = R3 + GAMA (o mesmo que: PP + RANGE * 3)

R3 = R2 + GAMA (o mesmo que: PP + RANGE * 2)

PP = (ALTO + BAIXO + FECHADO) / 3.

S1 = (2 * PP) - ALTO.

S3 = S2 - RANGE (o mesmo que: PP - RANGE * 2)

S4 = S3 - GAMA (o mesmo que: PP - RANGE * 3)

R3 = H + 2 * (PP - L) (mesmo que: R1 + RANGE)

PP = (ALTO + BAIXO + FECHADO) / 3.

S1 = (2 * PP) - ALTO.

S3 = L - 2 * (H - PP) (o mesmo que: S1 - RANGE)

Pontos de pivô Camarilla.

Tom DeMark "Pivot Points"

R4 = C + RANGE * 1.1 / 2.

R3 = C + RANGE * 1.1 / 4.

R2 = C + RANGE * 1.1 / 6.

R1 = C + RANGE * 1.1 / 12.

PP = (ALTO + BAIXO + FECHADO) / 3.

S1 = C - RANGE * 1.1 / 12.

S2 = C - RANGE * 1.1 / 6.

S3 = C - RANGE * 1.1 / 4.

S4 = C - RANGE * 1.1 / 2.

PP = X / 4 (este não é um número de DeMark oficial, mas sim um ponto de referência baseado no cálculo de X)

Condição se abrir depois de fechar.

se C & lt; O então X = (H + (L * 2) + C)

se C & gt; O então X = ((H * 2) + L + C)

se C = 0 então X = (H + L + (C * 2))

Problemas e Decepções.

No mundo de probabilidade, o Forex também se relaciona, achar um Pivot Point com resultado de computação exclusivo é algo como um oásis em um deserto. Essa falta de ambiência e simplicidade de aritmética atraem comerciantes novatos.

No entanto, essa notoriedade é o resultado de operações aritméticas e não tem relação com o Forex. A dualidade desta situação irrita, no caso de os resultados dos cálculos realizados por comerciantes usando dados de diferentes DataCenters serem diferentes. As diferenças entre os resultados e as previsões do analista Rudolph Axel, o líder reconhecido na aplicação de técnicas Pivot, são ainda mais irritantes. Vamos tentar separar a casca do grão.

Não são todas as rosas.

Para gerar um ponto de pivô e níveis de suporte / resistência por um período de tempo futuro, a Análise de Pontos Pivot usa a quantidade mínima de entradas: Alta, Baixa e Fechada do período de carrapato anterior. Inicialmente, esse período era uma sessão de negociação.

Já no passado, quando as principais regras do Pivot e os níveis de suporte / resistência foram desenvolvidas, uma "sessão de negociação" e um "dia de negociação" foram talvez os mesmos. No momento, o dia do comércio no Forex consiste em três principais negociações, de modo que as tentativas de usar as regras da Análise de Pontos Pivot sem levar em consideração essas alterações não são bem corretas. O tempo é o parâmetro que está presente na negociação, mas não é mostrado no cálculo de fórmulas. Em nosso tópico em consideração, determina Alto, Baixo e Fechamento do período usado nos cálculos. Este é o primeiro "espinho" na idéia.

Outro "Thorn"

É o tempo interno do terminal. Em vez de ser o mesmo (GMT) em todo o terminal, é diferente em diferentes Data Centers. Isso resulta em um efeito interessante: o tempo dentro do qual um castiçal é formado é o mesmo por apenas quadros de tempo menores do que H1, então há divergências observadas. Portanto, a análise, ou a sua confiabilidade e falta de ambiguidade em gráficos de diferentes Centros de Dados, está em dúvida.

Para excluir a situação quando o tempo do terminal interno influencia os cálculos, é necessário usar castiçal de uma hora corrigidos pela diferença entre o horário do terminal e GMT.

Este espinho pode ser eliminado usando o indicador DailyPivot_Shift (mql5 / ru / code / 8864). O indicador DailyPivot_Shift difere do indicador normal DailyPivot através do qual os níveis básicos podem ser calculados com uma mudança em relação ao início do dia. Assim, os níveis podem ser calculados com base na hora local, e não na hora do servidor, por exemplo, GMT. Além disso, o indicador não considera informações sobre as cotações do fim de semana quando ele constrói gráficos às segundas.

O Terceiro "Espinho"

Queremos usar candelabros de uma hora, mas só podemos obtê-los no modo manual, separadamente para cada par de moedas. O autor não significa um programador avançado, mas, por exemplo, um médico ou um economista.

Na Exatidão Computacional.

A tabela abaixo fornece valores absolutos de níveis de pivô em diferentes valores de Fechar e o valor absoluto dos desvios em pontos.

Cálculo de níveis de pivô em diferentes valores de Fechar.

desvios do valor médio, em pontos.

O desvio do preço de fechamento do período (ou o desvio resumido de H + L + C) em 30 pontos resulta no erro de 10 pontos.

Cálculo rápido.

A fórmula clássica é a seguinte: PP = (ALTO + BAIXO + FECHAR) / 3.

Uma variação é assim: PP = (H + L) / 2.

Suponha H = 1.9100, L = 1.9000, Range = 100. Então, por definição, "Close" deve estar dentro do intervalo de 1.9000 - 1.9100.

Podemos ver que o desvio do preço de fechamento de (H + L) / 2 até 30 pontos resulta em um erro dentro de 10 pontos. Isso significa que, se o movimento não tiver iniciado e o preço não quebrar níveis altos e baixos, fica em algum lugar no meio do intervalo, obtemos um PP usando Andrews 'Pitchfork diretamente no gráfico, enquanto os desvios estão dentro de 10 pontos da Axel's dados. Além disso, não fiz isso mesmo devido à ausência dos arquivos da Axel. Algo pode ser feito através da pesquisa no Forecast de Axel e (H + L + C) / 3, (H + L) / 2 (na sessão anterior).

Níveis de apoio / resistência.

As fórmulas são dadas acima. É necessário evitar a suposição errônea sobre a falta de ambiguidade de compreensão dos resultados do cálculo, como R3 = 1. 9356, nada mais ou menos do que isso, e aceita a seguinte ordem de cálculo. O resultado do cálculo do suporte / nível de resistência é preciso até o nível de suporte / resistência mais próximo do histórico real no gráfico. Isso é o que Rudolph Axel nos demonstra, na verdade.

Exemplo: "O EURJPY intradiário: o par é negociado perto da menor resistência de 158. 38 (máximo do dia 9 de fevereiro). Se esse nível é quebrado, o par terá como objetivo 158.76 (máximo de 14 de fevereiro). O suporte menor está localizado perto de 157.78 (mínimo de quarta-feira) e em 157.28. "

Conclusão.

Não encontrei nenhuma teoria que provaria ou refutaria os resultados do cálculo do Pivot Point ou do Support / Resistant Levels. Usaremos o generalizado, aceito por praticamente todas as regras dos cientistas: "A prática é o único critério da verdade". Tradutores experientes em todo o mundo consideram que esses valores de referência são bastante próximos da verdade, com uma vantagem estatística bastante alta em relação ao lançamento de moedas.

Pode-se disputar a usabilidade, a exatidão e a precisão desses cálculos tão longos e bem fundamentados quanto um parecido. No entanto, fórmulas simples e monotonicidade de seu uso permitem que um comerciante de qualquer nível obtenha experiências e encontre pernas. "Comece no início".

P. S. O artigo foi preparado pelo Moderador do forum forum. profiforex. ru, Vladimir aka dedd.

Traduzido do russo pela MetaQuotes Software Corp.

Scalping Com Pivot Points.

pela Walker England.

Os scalpers Forex se beneficiam de encontrar níveis de suporte e resistência. Aprenda a entrar em retrocessos Forex com pivôs Camarilla. Explosões de ação de preço de comércio usando pivôs S4 e R4 Camarilla.

Os comerciantes de Forex têm uma variedade de opções quando se trata de negociação. No entanto, os comerciantes que procuram explorar as oportunidades de Scalping beneficiarão mais diretamente da identificação de importantes medidas internacionais de preços, incluindo níveis de suporte e resistência.

Abaixo, podemos ver uma tendência de baixa existente no EURNZD. Hoje vamos olhar para Camarilla Pivots e como eles podem ajudar os scalpers Forex a interpretar a ação de preços de hoje.

Então, deixe-se começar!

Aprenda Forex & ndash; EURNZD 30 Minute Trend.

(Criado usando os gráficos do Marketscope 2.0 da FXCM & rsquo; s)

Negociação com Camarilla Pivots.

Os pivôs Camarilla podem ajudar a esclarecer quais níveis técnicos serão importantes para um comerciante do dia. Os pivôs Camarilla são diferentes dos Pivots tradicionais normais. Devido aos seus cálculos, os pivôs da Camarilla estabelecem níveis de suporte e resistência muito mais próximos uns dos outros, levando-os a serem mais relevantes durante o dia comercial. Quando adicionados ao gráfico, eles exibirão 4 níveis-chave de resistência (R1-4) e 4 níveis-chave de suporte de preços (S1-4)

Abaixo você encontrará várias oportunidades que os comerciantes podem procurar ao usar os pivôs Camarilla em suas negociações. Os métodos mais comuns de negociação de uma tendência de baixa incluem, balanços de retração em R3 ou uma ruptura do nível S4 estabelecido.

Aprenda Forex & ndash; EURNZD com Camarilla Pivots.

(Criado usando os gráficos do Marketscope 2.0 da FXCM & rsquo; s)

Negociando um Retracimento.

A primeira metodologia dos pivôs comerciais é procurar um retracement. Acima, podemos ver a primeira oportunidade de trocar o EURNZD no nível R3 ou resistência. Quando o preço se aproxima de um nível R3 ou S3, os comerciantes geralmente sentem que há uma chance de uma reversão iminente! Aqui, o preço subiu para a resistência durante a noite, antes de cair para mínimos frescos diários. Com o R3 atuando como um teto para os comerciantes de dias permitidos, a oportunidade de vender o mercado de volta na direção da tendência predominante. Este preço pode ser revertido em uma tendência de alta, com os comerciantes que procuram comprar o nível de suporte S3.

Negociando um Breakout.

A segunda metodologia de negociação da Camarilla Pivots é a procura de uma ruptura. Acima, podemos ver uma oportunidade de fuga no EURNZD após o preço quebrou o pivô de suporte S4. S4 representa a última linha de suporte diário para uma moeda. Em uma tendência de baixa, os comerciantes procurarão vender abaixo desse valor à medida que o preço atravesse os mínimos baixos. Este processo pode ser invertido para uma tendência de alta, procurando vender uma fuga acima do pivô de resistência R4.

Estas são apenas duas das maneiras mais populares de se aproximar dos pares Forex com pontos de pivô. Continuaremos essa discussão na próxima semana, à medida que analisarmos a determinação de Rácios de Risco / Recompensa usando o Camarilla Pivots.

--- Escrito por Walker England, Trading Instructor.

Para entrar em contato com a Walker, envie um email para a WEngland @ FXCM. Siga-me no Twitter no @WEnglandFX.

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Estratégias de pivô: uma ferramenta acessível para comerciantes de Forex.

Durante muitos anos, comerciantes e criadores de mercado usaram pontos de pivô para determinar o suporte crítico e / ou os níveis de resistência. Os pivôs também são muito populares no mercado de divisas e podem ser uma ferramenta extremamente útil para os comerciantes ligados à escala para identificar os pontos de entrada e para comerciantes de tendências e comerciantes de fuga para detectar os níveis-chave que precisam ser quebrados para uma mudança para se qualificar como um saia. Neste artigo, explicaremos como os pontos pivô são calculados, como eles podem ser aplicados no mercado FX e como eles podem ser combinados com outros indicadores para desenvolver outras estratégias comerciais.

Calculando Pivot Points.

Por definição, um ponto de pivô é um ponto de rotação. Os preços utilizados para calcular o ponto de pivô são os preços altos, baixos e de fechamento do período anterior para uma segurança. Esses preços geralmente são retirados dos gráficos diários de um estoque, mas o ponto de pivô também pode ser calculado usando informações de gráficos horários. A maioria dos comerciantes preferem assumir os pivôs, bem como os níveis de suporte e resistência, fora dos gráficos diários e depois aplicar os gráficos intraday (por exemplo, a cada hora, a cada 30 minutos ou a cada 15 minutos). Se um ponto de pivô é calculado usando informações de preço de um prazo menor, isso tende a reduzir sua precisão e significado.

O cálculo do livro para um ponto de pivô é o seguinte:

Pivô central (P) = (alto + baixo + fechado) / 3.

Os níveis de suporte e resistência são então calculados fora deste ponto de pivô usando as seguintes fórmulas:

Suporte e resistência de primeiro nível:

Primeira Resistência (R1) = (2 * P) - Baixa.

Primeiro suporte (S1) = (2 * P) - Alto.

Do mesmo modo, o segundo nível de suporte e resistência é calculado da seguinte forma:

Segunda Resistência (R2) = P + (R1-S1)

Segundo suporte (S2) = P - (R1- S1)

O cálculo de dois níveis de suporte e resistência é uma prática comum, mas não é incomum obter um terceiro suporte e nível de resistência também. (Contudo, o suporte de terceiro nível e as resistências são um pouco demasiado esotéricas para serem úteis para fins de estratégias de negociação). Também é possível aprofundar a análise do ponto de pivô - por exemplo, alguns comerciantes ultrapassam os tradicionais níveis de suporte e resistência e também rastreie o ponto médio entre cada um desses níveis.

Aplicando Pontos Pivot ao Mercado FX.

De um modo geral, o ponto de articulação é visto como suporte primário ou nível de resistência. O gráfico a seguir é um gráfico de 30 minutos do par de moedas GBP / USD com níveis de pivô calculados usando os preços diários altos, baixos e fechados.

A abertura. Existem três mercados abertos no mercado FX: os EUA abrem, o que ocorre às aproximadamente 8 da. m. EDT, o aberto europeu, que ocorre às 2h. m. EDT e o aberto asiático que ocorre às 7 horas da noite. EDT.

Figura 1 - Este gráfico mostra um dia comum no mercado FX. O preço de um par de moedas principais (GBP / USD) tende a flutuar entre os níveis de suporte e resistência identificados pelo cálculo do ponto de pivô. As áreas circundadas no gráfico são boas ilustrações da importância de uma ruptura acima desses níveis.

O que também vemos quando os pivots comerciais no mercado FX são que o intervalo de negociação para a sessão geralmente ocorre entre o ponto de pivô e os primeiros níveis de suporte e resistência, porque uma grande quantidade de comerciantes jogam esse intervalo. Dê uma olhada na Figura 2, um gráfico do par de moedas USD / JPY. Como você pode ver nas áreas circundadas, os preços inicialmente permaneceram dentro do ponto de pivô e o primeiro nível de resistência com o pivô atuando como suporte. Uma vez que o pivô estava quebrado, os preços se moviam mais baixos e ficaram predominantemente no pivô e na primeira zona de suporte.

Figura 2 - Este gráfico mostra um exemplo da força do suporte e da resistência calculada usando os cálculos do pivô.

Abre-se o mercado de mercado.

Um dos pontos-chave para entender quando os pontos de pivô de negociação no mercado FX é que as interrupções tendem a ocorrer em torno de um mercado aberto. A razão para isso é o influxo imediato de comerciantes que entram no mercado ao mesmo tempo. Esses comerciantes entram no escritório, dão uma olhada em como os preços negociados durante a noite e quais dados foram divulgados e, em seguida, ajustam suas carteiras de acordo. Durante os períodos de tempo mais silenciosos, como entre o fechamento dos EUA (4p. m. EDT) e o aberto asiático (7p. m. EDT) (e às vezes até durante toda a sessão asiática, que é a sessão de negociação mais silenciosa), os preços podem permanecer confinado por horas entre o nível de pivô e o suporte ou nível de resistência. Isso proporciona o ambiente perfeito para comerciantes ligados à escala.

Duas estratégias usando pontos pivô.

Muitas estratégias podem ser desenvolvidas usando o nível de pivô como base, mas a precisão de usar linhas de pivô aumenta quando as formações japonesas de castiçal também podem ser identificadas. Por exemplo, se os preços negociados abaixo do pivô central (P) durante a maior parte da sessão e depois fizeram uma incursão acima do pivô enquanto criavam simultaneamente uma formação de reversão (como uma estrela cadente, doji ou homem pendurado), você poderia vender curto antecipação do preço retomando a negociação de volta abaixo do ponto de pivô.

Um exemplo perfeito disso é mostrado na Figura 3, um gráfico de 30 minutos USD / CHF. USD / CHF permaneceu limitado entre a primeira zona de suporte e o nível de pivô para a maior parte da sessão de negociação da Ásia. Quando a Europa se juntou ao mercado, os comerciantes começaram a tomar USD / CHF mais alto para quebrar acima do pivô central. Os touros perderam o controle quando a segunda vela se tornou uma formação de doji. Os preços começaram a reverter de volta abaixo do pivô central para passar as próximas seis horas entre o pivô central e a primeira zona de suporte. Os comerciantes que estão assistindo essa formação poderiam ter vendido USD / CHF na vela logo após a formação de doji para aproveitar pelo menos 80 pips de lucro entre o ponto de pivô e o primeiro nível de suporte.

Figura 3 - Este gráfico mostra um ponto de pivô usado em cooperação com um padrão de castiçal para prever uma inversão de tendência. Observe como a descida foi interrompida pelo segundo nível de suporte.

Outra estratégia que os comerciantes podem usar é procurar preços para obedecer o nível de pivô, portanto, validando o nível como suporte sólido ou zona de resistência. Neste tipo de estratégia, você está olhando para ver o preço quebrar o nível de pivô, reverter e, em seguida, voltar a tendência para o nível de pivô. Se o preço prossegue para conduzir através do ponto de pivô, isso é uma indicação de que o nível de pivô não é muito forte e, portanto, é menos útil como sinal comercial. No entanto, se os preços hesitarem em torno desse nível ou "validá-lo", o nível de pivô é muito mais significativo e sugere que o movimento menor é um intervalo real, o que indica que pode haver um movimento de continuação.

O gráfico de 15 minutos GBP / CHF na Figura 4 mostra um exemplo de preços "obedecendo" a linha de pivô. Na maior parte, os preços foram primeiro confinados dentro do ponto médio e nível de pivô. Na abertura europeia (2a. m. EDT), GBP / CHF reagiu e quebrou acima do nível de pivô. Os preços voltaram para o nível de pivô, seguraram-no e procederam a se reunir novamente. O nível foi testado mais uma vez antes do mercado dos EUA aberto (7:00 da manhã da EDT), momento em que os comerciantes deveriam ter colocado uma ordem de compra por GBP / CHF, já que o nível de pivô já provou ser um nível de suporte significativo. Para os comerciantes que fizeram isso, o GBP / CHF saltou do nível e se recuperou novamente.

Figura 4 - Este é um exemplo de um par de moedas que "obedeça" o suporte e a resistência identificados pelo cálculo do ponto de pivô. Estes níveis tornam-se mais significativos, mais vezes o par tenta atravessar.

The Bottom Line.

Os comerciantes e os criadores de mercado têm usado pontos de pivô por anos para determinar níveis críticos de suporte e / ou resistência. Como os gráficos acima mostraram, os pivôs podem ser especialmente populares no mercado FX, pois muitos pares de moedas tendem a flutuar entre esses níveis. Os comerciantes vinculados a intervalos entrarão em uma ordem de compra perto dos níveis de suporte identificados e uma ordem de venda quando o recurso se aproximar da resistência superior. Os pontos de pivô também permitem que os comerciantes de tendências e breakout encontrem os níveis-chave que precisam ser quebrados para uma mudança para se qualificar como uma ruptura. Além disso, esses indicadores técnicos podem ser muito úteis no mercado.

Ter uma consciência de onde esses pontos de virada potenciais estão localizados é uma maneira excelente para os investidores individuais se tornarem mais sintonizados com os movimentos do mercado e tomar decisões de transações mais educadas. Dada a facilidade de cálculo, os pontos de pivô também podem ser incorporados em muitas estratégias de negociação. A flexibilidade e a simplicidade relativa dos pontos de pivô tornam-se definitivamente uma adição útil à sua caixa de ferramentas de negociação.

Usando Pivot Points For Predictions.

Muitas vezes, ouvimos analistas de mercado ou comerciantes experientes falando sobre um preço de equidade que se aproxima de um determinado suporte ou nível de resistência, cada um dos quais é importante porque representa um ponto no qual um grande movimento de preços deverá ocorrer. Mas como esses analistas e comerciantes profissionais apresentam esses chamados níveis? Um dos métodos mais comuns é o uso de pontos de pivô, e aqui examinamos como calcular e interpretar essas ferramentas técnicas.

[Os pontos de pivô são uma ótima maneira de identificar áreas de suporte e resistência, mas funcionam melhor quando combinados com outros tipos de análise técnica. O Curso de Análise Técnica da Investopedia fornece uma visão abrangente dos padrões de gráficos e indicadores técnicos, bem como como eles podem ser usados ​​para fazer projeções educadas e gerenciar riscos.]

Como calcular pontos pivô.

Existem vários métodos diferentes para calcular pontos de pivô, sendo o mais comum o sistema de cinco pontos. Este sistema usa o máximo, baixo e próximo do dia anterior, juntamente com dois níveis de suporte e dois níveis de resistência (totalizando cinco pontos de preço) para derivar um ponto de pivô. As equações são as seguintes:

R2 = P + (H - L) = P + (R1 - S1)

S2 = P - (H - L) = P - (R1 - S1)

Aqui, "S" representa os níveis de suporte, "R" os níveis de resistência e "P" o ponto de pivô. Alto, baixo e próximo são representados pelos "H", "L" e "C", respectivamente. Observe que os mercados alto, baixo e próximo nos mercados de 24 horas (como o forex) são geralmente calculados usando o tempo de fechamento de Nova York (4 p. m. EST) em um ciclo de 24 horas. Os mercados limitados (como a NYSE) simplesmente usam o alto, baixo e próximo do horário de negociação padrão do dia.

Dê uma olhada no seguinte exemplo do sistema de cinco pontos, que ilustra uma projeção do movimento de estoque da Microsoft (Nasdaq: MSFT). Observe o ponto de pivô e os níveis de suporte e resistência.

Outra variação comum do sistema de cinco pontos é a inclusão do preço de abertura na fórmula:

Aqui, o preço de abertura, "O", é adicionado à equação. Observe que o preço de abertura dos mercados de câmbio é simplesmente o preço de fechamento do último período. Os suportes e as resistências podem então ser calculados da mesma maneira que o sistema de cinco pontos, exceto com o uso do ponto de pivô modificado.

No entanto, outro sistema de ponto de pivô foi desenvolvido por Tom DeMark, um famoso analista técnico e presidente da Market Studies, Inc. Este sistema usa as seguintes regras:

Como você pode ver, existem vários sistemas de ponto de pivô diferentes disponíveis. Alguns populares incluem até nove níveis de preços diferentes; Enquanto isso, outros prevêem apenas um ponto de pivô e nenhum nível adicional de suporte ou resistência.

Interpretando e Usando Pontos Pivot.

Ao calcular pontos de pivô, o próprio ponto de articulação é o suporte / resistência principal. Isso significa que o maior movimento de preços deverá ocorrer a esse preço. Os outros níveis de suporte e resistência são menos influentes, mas ainda podem gerar movimentos de preços significativos.

Os pontos de pivô podem ser usados ​​de duas maneiras. O primeiro caminho é para determinar a tendência geral do mercado: se o preço do ponto de pivô é quebrado em um movimento ascendente, então o mercado é otimista e vice-versa. Tenha em mente, no entanto, que os pontos de pivô são indicadores de tendência de curto prazo, úteis apenas por um dia até que ele precise ser recalculado. O segundo método é usar os níveis de preço do ponto de pivô para entrar e sair dos mercados. Por exemplo, um comerciante pode colocar uma ordem limite para comprar 100 ações se o preço romper um nível de resistência. Alternativamente, um comerciante pode definir uma parada-perda para o seu comércio ativo se um nível de suporte estiver quebrado.

Os pontos de pivô são mais uma ferramenta útil que pode ser adicionada à caixa de ferramentas de qualquer comerciante. Ele permite a qualquer pessoa calcular rapidamente os níveis que possam provocar o movimento dos preços. O sucesso de um sistema de ponto de pivô, no entanto, está diretamente sobre os ombros do comerciante e sobre sua capacidade de usar efetivamente os sistemas de ponto de pivô em conjunto com outras formas de análise técnica. Estes outros indicadores técnicos podem ser qualquer coisa, desde cruzamentos MACD até padrões de candelabro - quanto maior o número de indicações positivas, maiores as chances de sucesso.